Aumentar la prominencia y la contabilidad mental mediante la apertura automática de cuentas de ahorro para emergencias

Contexto

Los hogares con bajos ingresos sólo podrían cubrir sus gastos durante una media de seis días si perdieran su fuente de ingresos. Esta falta de ahorros a corto plazo amenaza la capacidad de una familia para hacer frente a shocks económicos como el desempleo, una reparación inesperada del coche o una factura médica. Existe una necesidad acuciante de aumentar el ahorro de emergencia en Estados Unidos.

Una [investigación conductual] anterior (https://www.ncbi.nlm.nih.gov/pmc/articles/PMC2798815/) ha demostrado que cambiar la opción por defecto de optar por entrar (a contribuir a una cuenta) a optar por salir puede aumentar la captación hasta 50 puntos porcentuales - en el caso de los 401(k)s, sólo el 40% se inscribía cuando era optar por entrar, pero el 90% lo hacía cuando era optar por salir. Además, se demostró que la creación de una cuenta mental para el ahorro de emergencia mediante el etiquetado de cuentas aumentaba los depósitos totales en Ghana en un 31,2% al cabo de nueve meses.

Nos asociamos con la Duke Federal Credit Union (Duke Federal), una cooperativa financiera sin ánimo de lucro que presta sus servicios a algo más de 15.500 miembros de la comunidad universitaria de Duke, para explorar cómo la creación de una cuenta mental específicamente destinada a los "días de lluvia" podría aumentar la motivación para ahorrar fondos en esa cuenta.

Ideas clave

Como la mayoría de las cooperativas de crédito, Duke Federal ofrece un conjunto típico de productos financieros, como cuentas corrientes y de ahorro, préstamos para vivienda y automóvil y productos de ahorro a largo plazo, como las cuentas IRA. Sin embargo, la cantidad media ahorrada entre todos los miembros es de sólo 25 $. Si excluimos a las personas que tienen un saldo de 0 $, sólo sube a 140 $.

Al diseñar este experimento, tuvimos en cuenta tres ideas clave para informar nuestro diseño:

1. Las personas ya utilizan cubos mentales naturales para decidir cómo gastan o ahorran su dinero, pero esos cubos mentales no siempre se alinean con sus cuentas actuales.

2. No existe un valor predeterminado para el ahorro; todas las decisiones relacionadas son impulsadas enteramente por el individuo. ¿Qué cuentas debo crear? ¿Cómo debo llamarlas? ¿Cuánto y con qué frecuencia debo ingresar en ellas?

3. La gente es excesivamente optimista sobre su futura situación financiera y suele restar importancia a la probabilidad de emergencias y, desde luego, posponer la preparación para una de ellas.

Experimento

Creamos una cuenta de ahorro etiquetada, llamada "Rainy Day Savings" para crear y aprovechar una cuenta mental separada para emergencias. Comprendiendo el poder de los valores por defecto, diseñamos un valor por defecto transparente. A la mitad de los nuevos afiliados se les dijo explícitamente que su nueva cuenta venía con una cuenta de ahorro especial, sin comisiones, llamada "Cuenta de ahorro para días lluviosos" Se les dijo que podían cerrar la cuenta en cualquier momento sin penalización alguna. Esta era la condición de exclusión voluntaria.

La otra mitad continuó con su actividad habitual y podía elegir abrir tantas cuentas de acciones y nombrarlas como quisiera. Ésta era la condición de inclusión voluntaria.

Los miembros que tuvieran la cuenta verían la cuenta de ahorro etiquetada cada vez que recibieran su extracto o se conectaran a su cuenta en línea.

No había comisiones ni otros costes asociados a las cuentas, ni tampoco presión adicional en torno a los depósitos en la cuenta. Los nuevos miembros fueron asignados aleatoriamente a las condiciones de inclusión o exclusión en función del último dígito de su número de cuenta.

Resultados

El experimento se puso en marcha a principios de octubre de 2016 y recogimos datos hasta octubre de 2017. En los primeros meses del experimento, observamos tasas de cierre de cuentas muy elevadas entre los que optaron por la autoapertura. Atribuimos esto a dos factores:

1. Lanzamos nuestro experimento más o menos al mismo tiempo que un gran escándalo de apertura de cuentas. Sospechamos que esto hizo que tanto los afiliados como los representantes del servicio de atención al afiliado se sintieran incómodos con la apertura automática de la Cuenta de Ahorro Rainy Day.

2. Creemos que los representantes del servicio de atención al afiliado estaban ofreciendo la cuenta a través de una elección activa en lugar de por defecto ("¿Le gustaría esta cuenta?" frente a "Ya tiene esta cuenta. Puede cerrarla cuando quiera").

Sin embargo, en los meses posteriores, constatamos una mayor aceptación de la cuenta. Por lo tanto, limitamos nuestro análisis a los nuevos afiliados de enero de 2017 a octubre de 2017.

Durante este periodo, se abrieron más de 1.500 cuentas nuevas. De esas cuentas, 750 recibieron la subcuenta Rainy Day Savings y el 50% mantuvo la cuenta abierta. Los miembros en la condición de exclusión voluntaria eran estadísticamente más propensos a tener más de una cuenta de ahorro en la cooperativa de crédito.

Curiosamente, no encontramos diferencias en el comportamiento de ahorro (saldo, frecuencia o importe de los depósitos, frecuencia o importe de las retiradas) entre las condiciones de inclusión o exclusión voluntaria. Si nos fijamos únicamente en el grupo tratado (el grupo que estaba en la condición de exclusión voluntaria y conservó la cuenta), observamos un ligero aumento del comportamiento de ahorro positivo en comparación con la condición de inclusión voluntaria. Sin embargo, no podemos determinar si esto se debe a una mayor saliencia y a recordatorios más frecuentes de la cuenta, o si se debe a un sesgo de selección y a que los que mantuvieron la cuenta tenían más probabilidades de ser mejores ahorradores de todos modos.